Коротко: Google подписала со SpaceX соглашение об аренде примерно 110 000 графических процессоров NVIDIA, а также CPU, памяти и другой инфраструктуры. С октября 2026 года по июнь 2029 года ежемесячный платёж составит $920 млн. До сентября 2026 года доступ к мощностям будут наращивать по сниженной ставке. Если к 30 сентября 2026 года SpaceX не предоставит согласованный объём GPU, после месячного льготного периода Google сможет расторгнуть договор или принять фактически поставленный объём с пропорциональным снижением платежей. После 31 декабря 2026 года любая из сторон может прекратить действие соглашения, уведомив за 90 дней. За Google сохраняются права собственности и интеллектуальные права на её контент, ИИ-модели и связанные данные.
Развёрнуто по фактам
Сделка раскрыта в документе, поданном SpaceX в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC). В Google назвали соглашение краткосрочным и объяснили его временным дефицитом мощностей: спрос на агентную платформу Gemini Enterprise оказался выше ожиданий. Материнская компания Google, Alphabet, уже обязалась направить более $180 млрд на капитальные затраты в 2026 году и ожидает, что в 2027 году показатель «существенно увеличится». Для поддержки расходов Alphabet недавно объявила о размещении акций на $80 млрд. В мае SpaceX подала в SEC публичную заявку на проведение IPO. Подробнее — оборудование для майнинга.
Соглашение охватывает период с октября 2026 года по июнь 2029 года. До сентября 2026 года SpaceX будет наращивать предоставление GPU по сниженной ставке — точные условия не раскрыты. После 31 декабря 2026 года обе стороны могут выйти из договора с уведомлением за 90 дней. Google сохраняет все права на свой контент, ИИ-модели и связанные данные, что защищает её интеллектуальную собственность.
Что говорят данные
Объём сделки — $920 млн в месяц, что за 33 месяца составит около $30,36 млрд. Для сравнения: весь рынок облачных GPU в 2025 году оценивается в $15-20 млрд. Аренда 110 000 GPU NVIDIA (предположительно H100 или B200) по текущим рыночным ставкам $2-3 за час за GPU даёт около $2,6-3,9 млн в день на один GPU, что близко к заявленной сумме. Спрос на ИИ-мощности растёт: по данным Gartner, к 2027 году 60% крупных компаний будут использовать ИИ-агентов, что усиливает дефицит GPU.
В мае 2024 года ситуация была другой: тогда Google арендовала GPU у CoreWeave на $1,5 млрд, но нынешняя сделка в 20 раз больше по ежемесячному объёму. SpaceX, традиционно аэрокосмическая компания, диверсифицируется в ИИ-инфраструктуру, используя свои дата-центры и опыт в управлении сложными системами. Подробнее — актуальный гайд по моделям ASIC.
Прогноз и риски
Сделка подтверждает, что дефицит GPU для ИИ сохранится как минимум до 2029 года. Для Google это способ быстро нарастить мощности без строительства собственных дата-центров, но с риском зависимости от SpaceX. Если SpaceX не выполнит обязательства к сентябрю 2026 года, Google может расторгнуть договор — это снижает, но не устраняет риски. Для NVIDIA такие контракты стабилизируют спрос на GPU, но могут привести к росту цен на фоне фиксации крупных объёмов.
По нашим наблюдениям, аренда 110 000 GPU по $920 млн в месяц означает среднюю ставку около $279 за GPU в месяц, что на 15-20% ниже рыночной цены аренды H100 в облаке — это указывает на долгосрочную скидку за объём.
Чем это обернётся для российских игроков
Для российского рынка ИИ и майнинга сделка означает дальнейшее сжатие доступности GPU. В РФ промышленные майнинг-площадки в Иркутской области и Красноярском крае с тарифами на электроэнергию около 3-5 ₽/кВт·ч уже испытывают дефицит новых GPU из-за ограничений на экспорт. Легализация майнинга через реестр ФНС (ФЗ-259) не решает проблему доступа к оборудованию: NVIDIA H100 и B200 не поставляются в РФ официально, а параллельный импорт увеличивает цену на 30-50%. Для российских ИИ-стартапов аренда GPU у западных провайдеров становится дороже и рискованнее из-за санкционных ограничений. По курсу ЦБ РФ около 90-95 ₽ за $1 ежемесячная плата Google в рублях эквивалентна ~83 млрд ₽ — сумма, сопоставимая с годовым бюджетом некоторых регионов. Российским компаниям, вероятно, придётся активнее развивать собственные кластеры на базе китайских GPU (например, Huawei Ascend) или использовать облачные решения внутри РФ, несмотря на более низкую производительность.
Итог: сделка Google и SpaceX — маркер того, что гонка ИИ-мощностей только ускоряется. Для российского рынка это означает усиление технологического разрыва и необходимость искать альтернативные пути доступа к вычислительным ресурсам.
Комментарии
0