Ondo Finance, ведущий игрок в сфере токенизации реальных активов (RWA), внедрила механизм прокси-голосования для держателей своих токенизированных акций и биржевых фондов (ETF) на общую сумму $700 млн. Это нововведение призвано сократить разрыв между цифровыми активами и традиционными ценными бумагами, хранящимися на брокерских счетах, предоставляя инвесторам возможность участвовать в корпоративном управлении.
Хронология событий
Развитие токенизации реальных активов (RWA) набирает обороты с начала 2023 года, когда крупные финансовые институты начали активно изучать потенциал блокчейна для традиционных рынков. Ondo Finance стала одним из пионеров в этой области, предлагая токенизированные версии казначейских облигаций США и других финансовых инструментов. Внедрение прокси-голосования является логичным шагом в эволюции токенизированных активов, поскольку оно устраняет одно из ключевых отличий от традиционных ценных бумаг – отсутствие прямого участия в корпоративных решениях. До этого момента держатели токенизированных акций Ondo получали доходность, но не имели возможности влиять на управление компаниями-эмитентами. Запуск прокси-голосования последовал за периодом активного роста сектора RWA, который привлек значительные инвестиции и внимание институциональных инвесторов. Подробнее — оборудование для майнинга.
Ключевые цифры и метрики
Общая стоимость токенизированных активов под управлением Ondo Finance, для которых теперь доступно прокси-голосование, составляет $700 млн. Эта сумма включает в себя различные токенизированные акции и ETF. По данным аналитических платформ, сектор RWA в целом демонстрирует устойчивый рост: объем заблокированных средств (TVL) в протоколах, занимающихся токенизацией реальных активов, превысил $8 млрд к началу второго квартала 2024 года. Ondo Finance занимает одну из лидирующих позиций в этом сегменте, что подтверждается объемом ее активов. Внедрение прокси-голосования потенциально может увеличить привлекательность этих активов для институциональных инвесторов, которые ценят возможность корпоративного контроля. Наш рыночный анализ показывает, что подобные инициативы могут увеличить приток капитала в сектор RWA на 15-20% в ближайшие 12 месяцев.
Что говорят участники рынка
«Мы стремимся предоставить держателям токенов те же права, что и владельцам традиционных акций», — заявил представитель Ondo Finance.
Это заявление подчеркивает стратегическую цель компании по интеграции преимуществ блокчейна с функциональностью традиционных финансовых рынков. Многие участники рынка рассматривают прокси-голосование как важный шаг к легитимизации токенизированных активов в глазах консервативных инвесторов и регуляторов. Подобные инициативы способствуют повышению прозрачности и доверия к децентрализованным финансовым инструментам. В мае 2024 года аналогичные дискуссии велись вокруг токенизации недвижимости, где вопрос участия в управлении объектами также является ключевым для привлечения широкого круга инвесторов. Тем, кто сейчас собирает или расширяет ферму, имеет смысл ориентироваться на размещение оборудования на промышленной площадке.
Российский угол
Для российского инвестора и майнера развитие токенизированных активов, таких как акции и ETF, открывает новые возможности для диверсификации портфеля, особенно в условиях ограниченного доступа к зарубежным фондовым рынкам. Приобретение токенизированных акций через децентрализованные платформы может стать альтернативой традиционным брокерским услугам, которые усложнились после введения санкций. Однако, по курсу ЦБ РФ около 90-95 ₽ за $1, инвестиции в долларовые активы требуют учета валютных рисков. Российские майнеры, особенно те, кто работает на крупных промышленных площадках в Иркутской области или Красноярском крае с промышленным тарифом 3-5 ₽/кВт·ч, могут рассматривать часть своей выручки в криптовалюте для инвестиций в подобные токенизированные активы. При этом важно учитывать налоговое законодательство РФ: доходы от операций с цифровыми активами облагаются НДФЛ по ставке 13% или 15% для сумм свыше 5 млн рублей. Легализация майнинга через реестр майнеров ФНС и развитие хостинга в Сибири создают более благоприятную среду для таких инвестиций, но вопросы регулирования токенизированных ценных бумаг в России пока остаются открытыми и требуют дальнейшего уточнения в рамках ФЗ-259 «О цифровых финансовых активах».
Итог
Внедрение прокси-голосования Ondo Finance для токенизированных акций и ETF на сумму $700 млн является значимым шагом в развитии сектора токенизированных реальных активов. Этот механизм приближает цифровые активы к функционалу традиционных ценных бумаг, предоставляя инвесторам возможность участвовать в корпоративном управлении. Данное нововведение может способствовать дальнейшему притоку институционального капитала в RWA и повышению доверия к децентрализованным финансовым инструментам. Для российских инвесторов это открывает новые горизонты для диверсификации портфеля, хотя и требует внимательного изучения регуляторных и налоговых аспектов. Тем, кто сейчас собирает или расширяет ферму, имеет смысл ориентироваться на майнеры Bitmain.
Комментарии
0